广汇汽车拟全额赎回2.61亿美元高级永续债，持续优化债务结构

　　9月26日晚，广汇汽车发布关于拟赎回高级永续证券的公告。公告显示，广汇汽车全资附属公司广汇汽车服务有限责任公司按照计划将于10月末按期赎回2.61亿美元高级永续债，并于到期日将本债券的本息全部结清。在完成此笔美元永续债的兑付后，公司的高级美元债余额已由2020年初的5.53亿美元，持续下降至目前的2.32亿美元，大幅降低了汇兑风险等海外不确定因素导致的影响。

　　近年来，广汇汽车致力于降低整体负债率，积极优化债务结构，持续主动调整境外债比例。本次对美元永续债的赎回体现了广汇汽车日常运营稳中向好，融资渠道稳定，现金储备充足，正按照计划逐步实现整体负债率及债务成本持续优化的目标。

　　2023年以来，整体汽车行业依然面临较大压力：外部宏观经济大环境复苏乏力、消费需求转弱、政策补贴透支，汽车消费仍处于缓慢恢复的阶段。汽车经销服务行业被认为是汽车产业链“晴雨表”，除了需要面对上述各项不利冲击，还要应对各汽车品牌激烈的价格竞争，汽车经销行业的利润空间受到进一步挤压。

　　尽管行业面临一系列变化，但作为中国汽车消费市场的龙头企业之一，广汇汽车仍具备较强的规模优势，各项业务表现整体优于市场平均水平。近年来，广汇汽车主动进行业务转型优化，深挖内部潜力，使得2023年上半年经营性现金流大幅优化;同时，公司维持了稳定的金融机构授信额度、充足的融资渠道。

　　据了解，广汇汽车近三年的金融机构授信总额均超过900亿元(不含债券发行额度)，具有较强的融资能力和较为明显的资金成本优势。截至2023年6月30日，公累计已获得银行、金融机构授信总额911.32亿元(不含债券发行额度)，其中已使用授信额度537.65亿元，剩余未使用授信额度373.67亿元，未使用授信额度占比达41%。

　　不仅如此，广汇汽车与境内合作银行的贷款续贷长期保持稳定，续贷率达100%。正是对资金流把控统筹方面的信心，使得广汇汽车能从容应对债务到期，沿着自身降负债、优结构的改革目标前行。

　　在市场风云变幻中，广汇汽车始终坚持优化管理体系，持续深化组织改革，进一步推进“降本增效”策略，切实提升费用使用效率。截至今年上半年，广汇汽车销管费用总计34.4亿，同比减少1.3亿，下降比例为3.7%;并且财务及资金中心职能投入运营并逐步发挥其统筹、集约效应。

　　当前宏观经济慢速恢复，广汇汽车主动下降负债规模，控制流动性风险，通过两个中心的统一标准建立，资金的统盘规划，杜绝了不必要的资金占用浪费现象，截至2023年6月，广汇汽车总负债为782.9亿元，较年初下降39.2亿元;公司有息债务规模得到控制，实现了财务费用及费用效率的持续优化。

　　根据半年报，今年上半年广汇汽车财务费用总计为12.4亿，同比下降7.7%;财务费用率为1.8%，同比下降0.12个百分点;上半年利息费用支出为12.0亿，较去年同期下降1亿，减少8.4%。2023年1-6月，广汇汽车在保持稳定经营的同时，资产负债率较年初进一步得以优化，下降1.34个百分点。

　　汽车工业作为国民经济的重要支柱产业，长期来看将保持着稳中增长的趋势。作为汽车经销服务集团的龙头企业之一，广汇汽车一直致力于提升自身的服务能力，打造企业核心竞争力。面对当前行业剧烈变化，广汇汽车积极变革，着力内部挖潜，各项关键指标呈现出稳步恢复、逐步提升的趋势，这次全部赎回2.61亿美元高级永续债的决定，更加彰显公司对未来发展的信心。